本文来自微信公众号 ”勺海市场研究“，作者：行业 · 宏观趋势，纷传经授权发布。

素有“女版巴菲特”之称的木头姐（Cathie Wood）的资产管理公司 Ark Invest 于 2017 年开始发布《伟大想法》（Big Ideas）年度报告。

在 2023 年的报告中，看看有哪些伟大的想法。

编者按

译者 | Jane

转自 | 36Kr.com

题图 | Ark Invest: Big Ideas 2023，源自Ark Invest

2023年度研究报告旨在强调今天正在演变的技术突破，并为未来的超指数式增长创造潜力。

五大创新平台和技术催化剂涵盖了 2023 年报告中的 14 大想法：

1.技术融合

2.人工智能

3.数字消费

4.数字钱包

5.公共区块链

6.比特币

7.智能合约网络

8.精确治疗

9.癌症分子诊断法

10.电动汽车

11.自主乘车

12.自主物流

13.机器人技术与3D打印

14.轨道航天

在本文中，我将概述前四大概念：技术融合、人工智能、数字消费和数字钱包。

01

技术融合

根据 ARK 的研究，五大创新平台正在融合，创造前所未有的增长轨迹：人工智能、公共区块链、能源存储、机器人和多组测序。

人工智能是最重要的催化剂，它的发展速度会连带影响到所有其他技术。

在这个商业周期中，颠覆性创新平台的市场价值将以每年 40% 的速度增长，从今天的 13 万亿美元增长到 2030 年的 200 万亿美元。

到 2030 年，与颠覆性创新相关的市场价值可能占全球股票市值的大部分。

自动驾驶汽车是技术融合的一个缩影。图片来源：Ark Invest

神经网络是技术融合最重要的催化剂，其次是数字钱包、先进的电池系统、自主移动、加密货币、智能设备、下一代云、智能合约、可重复使用的火箭、可编程生物学、精确治疗、3D 打印和自适应机器人。

例如，人工智能聊天机器人将驱动机器人出租车，深度神经网络将实现更准确的长读 DNA 测序，而且由于人工智能语言的进步，机器人还将从经验中学习。

得益于人工智能语言模型的进步，机器人可以从经验中学习。图片来源：Ark Invest

02

人工智能

以下是 ARK 关于人工智能研究的一些关键预测，其中包括“2022 年是生成式人工智能之年”：

如今，从 DALL-E-2 到 ChatGPT，生成式人工智能掀起了一股浪潮。

这些工具正在提高知识工作者的生产力。

比如，程序员的工作效率在有人工智能编码助手的情况下提高了约两倍。

人工智能训练成本继续以每年 70% 的速度下降，将一个大型语言模型训练到 GPT-3 水平的成本，从 2020 年的 460 万美元，下降到 2022 年的 45 万美元。

ARK 预计，到 2030 年之前，成本都将继续以 70% 的速度下降。

到 2030 年，人工智能应使知识工作者的生产率提高 4 倍以上。

如果100% 采用人工智能，全球劳动生产率将提高约 200 万亿美元，使如今 32 万亿美元的知识工作者工资总额相形见绌。

人工智能正在提高知识工作者的生产力。图片来源：Ark Invest

ARK 强调了人工智能将知识工作者的生产力提高 55% 的关键点，因为它涉及编写代码。

人工智能培训成本预计也将以每年70%的速度大幅下降。人工智能硬件和软件成本也将继续以每年 70% 的速度下降。

人工智能正在创造对训练数据的爆炸性需求。

生成式人工智能算法依赖于大规模训练数据。

为了利用实时创建的数据和新内容，还需要自动化。

ARK 的研究指出，2020年训练最先进的 GPT-3 的成本为 460 万美元。

根据我们的建模，训练一个比 GPT-3 多 57 倍参数和 720 倍语言符号的AI模型的成本，将从今天的 170 亿美元下降到 2030 年的 60 万美元。

从这个角度来看，如今维基百科的 42 亿个单词大约代表 56 亿个语言符号。

到 2030 年，训练一个包含 162 万亿单词或216万亿语言符号的模型应该是可能的。

在低成本计算的世界里，数据将成为主要的约束。

有了足够的训练数据，人工智能算法加上自动化和实时分析，编码效率可以提高 10 倍。

成本的下降应该会使复杂的人工智能聊天机器人得以大规模采用。

人工智能可以使编码效率提高10倍。图片来源：Ark Invest

根据 ARK 的研究，到2030年，人工智能将使知识工作者的生产力提高四倍以上。

在 100% 采用人工智能的情况下，41 万亿美元的人工智能支出可以提高 200 万亿美元的劳动生产率，使知识工作者约 32 万亿美元的工资相形见绌，并可与目前对 2030 年全球 GDP 的预测相媲美。

如果供应商能够获得其产品所创造价值的 10%，人工智能软件将在 2030 年产生高达 14 万亿美元的收入和 90 万亿美元的企业价值。

03

数字消费

2022 年，数字休闲支出总额为 6.6 万亿美元。

在未来八年内，经通货膨胀调整后的年复合增长率将为 17%，达到 22.5 万亿美元。

四个趋势将有助于其增长：

1.联网电视（CTV）

大约 85% 的美国家庭至少拥有一台联网电视，但 CTV 广告市场的规模仅占美国电视广告预算总额的 23%。

在我们看来，CTV 正处于一个拐点，将从传统电视和其他数字广告预算中夺取份额。

2.新型社交平台

近 40% 的 Z世代消费者更喜欢在 TikTok 和 Instagram 上搜索，而不是用谷歌搜索。

拥有最佳推荐引擎的社交平台应该能掌控大部分广告预算，基于内容的社交媒体可能会优于关注和推送的社交媒体。

3.体育博彩

尽管宏观经济形势不利，但消费者对体育博彩的需求依然强劲。

在线和移动体育博彩的合法化应该会继续促进增长。

4.游戏

电子游戏和社交媒体的融合应该会维持游戏收入的增长。

电子游戏应该提供端到端的虚拟娱乐，与实体体验相媲美

人工智能应该会增加人们花在数字娱乐上的时间

得益于生成式人工智能带来的生产力提高，未来五年内，全球每日工作小时数将以平均每年 0.9% 的速度下降，从 2022 年的 4.7 小时下降到 2030 年的 4.4 小时，与 2013 年 0.4% 的下降速度相比有所加快。

ARK 认为，消费者将把额外的时间分配到在线活动上，而不是线下活动。

这将使在线时间占总清醒时间的比例从 2022 年的 39% 增加到 2030 年的 53%。

ARK 研究还预测，短视频和推荐引擎将取代现有的社交媒体。

该报告发现，2022 年，TikTok 和 Facebook 的用户参与时间大致相当，这可能标志着传统关注和推送社交媒体的顶峰。

尽管 TikTok 的扩张速度快于其他社交媒体平台，但在2022年用于搜索、视频和社交广告的约 4700 亿美元中，TikTok 仅占 100 亿美元，或者说占 2% 的市场份额。

基于内容的社交媒体可能会根据用户粘性时间获得更多的广告份额。

短视频和推荐引擎正在取代现有的社交媒体

数字消费者体验的很大一部分将是沉浸式体验，尤其是游戏。

ARK 指出：

随着游戏行业向全方位的虚拟世界过渡，视频游戏和社交媒体可能会合并，因为消费者可以在游戏支持的虚拟空间进行社交和娱乐，从而牺牲物理环境。

根据 ARK 的研究，游戏和社交媒体的融合将推动游戏收入的年复合增长率从过去 5 年的 7%，提高到未来 5 年的 10%。

该报告还预测，数字资产的价值将大幅上升。

ARK 预测，到 2027 年，全球 NFT 交易量将从目前的 220 亿美元增长到 1200 亿美元，增长超过 5 倍。

数字消费者体验和数字娱乐才刚刚起步。

根据 ARK 的研究，2022 年，全球消费者在其 31 万亿美元的休闲预算中，有 21% 花在了数字商品和服务上。

按实际价值计算，对数字商品和服务的需求可能会以每年 17% 的速度增长，到 2029 年将超过对实物商品和服务的需求。

基于向数字休闲和数字产权的转变，在未来八年内，真正的数字收入会以每年 14% 的速度增长，从 2022 年的约 2 万亿美元增长到 2030 年的 5 万亿美元。

数字休闲正处于起步阶段

04

数字钱包

数字钱包正在取代传统银行。

数字钱包已经吸引了数十亿消费者和数百万商家，它可能会改变与传统支付交易相关的经济状况，为用户节省近 500 亿美元的成本。

数字钱包拥有 32 亿用户，已经渗透到全球 40% 的人口中。

ARK 的研究表明，数字钱包用户的数量将以每年8%的速度增长，到2030年将渗透到全球人口的 65%。

随着消费者和商家采用数字钱包，传统支票账户、信用卡和借记卡以及直接的商家账户的使用应该会下降，从而颠覆传统的支付中介机构。

数字钱包剔除了中间商，可以促进超过 50% 的支付量的闭环交易，到 2030 年，数字钱包企业价值可能会在目前 1 万亿美元的基础上增加 4500 亿美元。

数字钱包在线上和线下交易中的份额越来越大。

2021 年，数字钱包促进了 49% 的电子商务交易，高于 2016 年的 18%。

自2016年以来，数字钱包的份额一直在增加，而信用卡、银行转账和现金的份额则在减少。

2021 年，数字钱包促进了 29% 的线下交易，几乎是 2018 年 16% 的两倍。

在 2020 年疫情期间，数字钱包取代现金成为线下交易的主要方式，市场份额持续增加。

数字钱包在线上和线下交易中占据越来越大的份额

数字钱包的发展速度比传统金融机构的账户要快。

与低客户获取成本和卓越用户体验相关的网络效应正在推动数字钱包的采用。

在疫情导致的加速和随后的流失之后，美国数字钱包的采用率在 2022 年反弹，超过了此前的高点。

根据我们的估计，在未来八年内，美国数字钱包用户将以每年 7% 的速度增长，从 2022 年的 1.6 亿左右增长到 2.6 亿以上。

而全球数字钱包用户的数量将以每年 8% 的速度增长，到 2030 年将达到 56 亿，占全球人口的 65%。

数字钱包的扩张速度超过了传统金融机构的账户

数字钱包的主要好处之一是，它能通过实现消费者和商家之间的直接支付来消除中间人。

通过支持网络内交易，数字钱包提供商可以从每笔交易中获取更多价值，并与商家和消费者分享节省下来的费用。

数字钱包为消费者和商家创造了闭环生态系统。

在获得数十亿用户后，数字钱包（支付宝、PayPay、Block、Kaspi）正在将数以百万计的商户纳入平台，以实现消费者与商户之间的直接交易，从而与传统金融机构脱钩。

到2030年，闭环交易将占数字钱包支付的 50% 以上。

闭环交易在中国大陆很常见，可以消除第三方的中介，为数字钱包平台、消费者和中国大陆以外的商家节省近 500 亿美元的成本。

到 2030 年，数字钱包平台的企业总价值有可能增加 4,500 亿美元，而目前数字钱包平台的企业价值为 1 万亿美元。

数字钱包通过在消费者和商家之间实现直接支付，从而消除了中间商